Direct naar content gaan

Samenvatting

De dochter van een internationaal concern heeft fabrieken waar zij in volcontinue productie cacaobonen verwerkt tot halffabricaten (cacaomassa, cacaoboter en cacaopoeder). Inkoop van cacaobonen en verkoop van halffabrikaten geschiedden in 1996/1997 nagenoeg volledig op termijn. Op het moment van sluiten van zo’n termijncontract ligt de prijs vast. Omdat de voorinkopen (forward purchases) bij gebreke van nog toekomstige oogst structureel in de tijd achterlopen bij de voorverkopen (forward sales), verkeert de dochter voortdurend in een net short positie (meer verkocht dan gekocht en fysiek in voorraad). De fysiek aanwezige voorraad cacaobonen en halffabrikaten (de technische voorraad) was op elk moment in 1996/1997 volledig verkocht. Het geschil valt uiteen in twee onderdelen: (i) is het in overeenstemming met goed koopmansgebruik om het ijzeren-voorraadstelsel toe te passen op de normale technische voorraad cacaobonen en halffabrikaten (standpunt belanghebbende)? of moet het worden toegepast op de economische voorraad (standpunt fiscus)? en (ii) staat goed koopmansgebruik toe (alle) ongerealiseerde winsten buiten de fiscale winst te houden of slechts de ongerealiseerde winsten voor zover zij de ongerealiseerde verliezen overtreffen. In dit zeer uitvoerige arrest beslist de Hoge Raad dat het ijzeren voorraadstelsel doorgaans ook op de technische voorraad mag worden toegepast maar dat de ijzeren voorraad wel moet worden beperkt tot het volume van de technische voorraad waarvoor prijsrisico wordt gelopen. Ter zake van de tweede vraag (al dan niet saldering van ongerealiseerde winsten en verliezen) oordeelt de Hoge Raad dat voor zover ten aanzien van prijsrisico op cacao a) sprake is van samenhang tussen enerzijds voorverkopen en anderzijds voorinkomen en futures (termijncontracten) dan wel de aanwezigheid van een technische voorraad en b) dit prijsrisico in hoge mate beperkt is, het realiteitsbeginsel meebrengt dat de voorverkopen, de voorinkopen, de futures en de technische voorraad in zoverre in samenhang worden gewaardeerd. Of van een dergelijke omstandigheid sprake is moet naar de omstandigheden worden beoordeeld. Een ongerealiseerd verlies kan uitsluitend in aanmerking worden genomen indien en voor zover op alle in samenhang te waarderen posten gezamenlijk per saldo een ongerealiseerd verlies wordt geleden. Deze in het arrest nog verder gedetailleerde uitgangspunten zullen door het verwijzingshof nader moeten worden geconcretiseerd. Ten dele conform A-G Wattel.

Metadata

Rubriek(en)
Inkomstenbelasting
Belastingtijdvak
1996 - 1997
Instantie
HR
Datum instantie
10 april 2009
Rolnummer
42.916
ECLI
ECLI:NL:HR:2009:AZ7364 ECLI:NL:PHR:2009:AZ7364
bwbr0011353&artikel=3.25

Naar de bovenkant van de pagina